交易性金融负债是企业为短期交易目的承担、以公允价值计量且变动计入当期损益的金融负债，属于流动负债范畴。交易性金融负债的核心特征是短期性、公允价值波动性及交易性目的，主要用于短期融资、套利或对冲市场风险。例如，某科技公司为对冲外汇波动签订3个月期外汇远期合约，需归类为交易性金融负债。
核心特点：从“短期性”到“损益波动性”
1.短期性与交易目的导向
交易性金融负债的偿还期限通常≤1年，且持有目的为主动交易获利或对冲风险，而非长期融资。例如：
新能源企业：为开发光伏项目发行6个月期短期融资券，资金用于采购设备；
反例：某房企发行5年期债券用于偿还长期债务，即使利率浮动，也不属于交易性金融负债。
2.公允价值计量与损益波动
该类负债需按市场价动态调整账面价值，且波动直接计入利润表。例如：
案例：某外贸公司持有的外汇远期合约因汇率波动，公允价值每月调整，差额计入“公允价值变动损益”。
实务风险：若企业未及时调整公允价值，可能导致利润虚增或隐藏亏损。
3.交易费用直接损益化
初始确认时，交易费用（如手续费、咨询费）直接计入投资收益科目，而非分摊至负债成本。
分类逻辑：从“债券工具”到“衍生品”
1.应付短期债券
企业发行的1年内到期债券，如短期融资券、商业票据。例如：
案例：某生物医药公司发行3个月期融资券募资1亿元，用于新冠疫苗原料采购。
2.交易性衍生工具
用于套利或对冲的高风险衍生品，包括：
外汇远期合约（如出口企业锁定美元收款汇率）；
期货合约（如铜加工企业通过期货对冲铜价波动风险）；
利率互换（如房企将浮动利率借款转换为固定利率）。
3.直接指定类负债
为消除会计错配或满足风险管理需求，企业可将特定金融负债直接指定为交易性。例如：
案例：某证券公司将债券组合指定为交易性负债，以匹配其高频交易策略。
