题目

假定某一股票的现价为31美元,如果某投资者认为这以后的3个月中股票价格不可能发生重大变化,现在3个月期看涨期权的市场价格如下:
投资者购买一个执行价格为26美元的看涨期权,一个执行价格为34美元的看涨期权,同时出售两个执行价格为30美元的看涨期权。
此时,投资者进行套利的方式是()。

A: 水平价差期权套利

B: 盒式价差期权套利

C: 蝶式价差期权套利

D: 鹰式价差期权套利

不定项选择题
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答案解析

蝶式价差套利中,三种协议价格X1、X2和X3,相同标的资产,相同到期日的看涨期权。投资者购买一个执行价格为26美元的看涨期权、一个执行价格为34美元的看涨期权,同时出售两个执行价格为30美元的看涨期权,从而构造一个蝶式价差期权套利组合。

答案选 C
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