假定某一股票的现价为20美元，某投资者认为以后的3个月中股票价格不可能发生重大变化，现在3个月看涨期权的市场价格如下：
投资者通过构造期权组合进行套利。根据以上资料，回答下列问题：如果3个月后投资者获得了最大利润，此时的股票价格为（）美元，最大利润为（）美元。
本题考查金融期权的套利。如果3个月后，股票价格≤15美元或股票价格≥25美元，组合损益为0，投资者的净损失为1美元（即构造期权套利组合的成本）。当股票价格为20美元时，此时只会执行执行价格为15美元的看涨期权，得到最大利润为：20-15-1=4（美元）。因此，本题选项D正确。
登录查看答案
